Willkommen zu einem weiteren Beitrag mit interessanten Daten zur Portfolio-Performance von Bondora, in dem wir uns die erwarteten und tatsächlichen Nettoerträge der Investitionen nach Land, Jahr und Quartal ansehen. Es ist wichtig zu beachten, dass das letzte Quartal fast immer eine höhere Rendite aufweist, da die Kredite erst vor Kurzem ausgegeben wurden und der Zinsanteil zu diesem Zeitpunkt noch einen hohen Prozentsatz der Gesamtzahlung ausmacht. Deshalb werden wir speziell auf Daten eingehen, die bereits über 12 Monate alt sind.

Wir haben die Zahlen in drei verschiedenen Farben markiert, hellorange repräsentiert 50 oder weniger ausgegebene Kredite, hellblau 51 – 200 und weiß 201+ ausgegebene Kredite. So lassen sich Anomalien wie hohe Volatilität bei niedrigen Risikobewertungen gut erkennen.

Kernpunkte

  • In allen Ländern war das 1. Quartal von 2016 mit 15,87%, 2,14% über dem Zielwert, jenes mit der bisher besten Wertentwicklung.
  • Mit „C“ bewertete Kredite aus Estland sind die Einzigen, die seit 2015 in jedem aufeinanderfolgenden Quartal mit einer Stückzahl von über 200 ausgegeben wurden.
  • Das 3. Quartal 2017 war das Erste, in dem in Estland mehr als 200 Kredite in den Ratingklassen „AA“ und „A“ ausgegeben wurden.
  • Das Jahr, welches insgesamt am besten performt hat, war 2010 mit einer tatsächlichen Nettorendite von 29,73%.
  • Das 3. Quartal 2017 war das Erste, in dem in Finnland mehr als 200 Kredite in den Ratingklassen „F“ und „HR“ ausgegeben wurden.

Erwartete und tatsächliche Nettorenditen auf Jahresbasis

Über alle Länder und Risikoeinstufungen hinweg wurde im Jahr 2010 die höchste Nettorendite von 29,73% erzielt. Das ist zwar deutlich höher als die jüngsten Zahlen, aber es ist wichtig zu beachten, dass dies das Ergebnis von einer viel kleineren Stückzahl an Darlehen (1.126 um genau zu sein) ist. Im Vergleich zum letzten Jahr wurden 2017 insgesamt 12.424 Kredite ausgegeben. Wie bereits erwähnt, weisen die neusten Daten fast immer eine höhere Rendite auf, da die Darlehen erst vor Kurzem ausgegeben wurden und zu diesem Zeitpunkt der Zinsanteil für einen hohen Prozentsatz der gesamten Zahlung verantwortlich ist. Ältere Daten, zum Beispiel 2009 – 2013, weisen die höchste Rendite auf, da Kredite aus diesem Zeitraum möglicherweise noch immer einen Cashflow aus verspäteten Rückzahlungen generieren. Dies betont, wie Sie Ihre absolute Rendite bei P2P-Krediten maximieren können, nämlich, indem Sie Ihre Investitionen langfristig betrachten.

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Heute werden rund 99% der Anlagen mühelos und automatisch über unsere „Portfolio Manager“- und „Portfolio Pro“-Tools getätigt, welche für alle Anleger völlig kostenlos sind. Wenn Sie eine der Strategien wählen, erhalten Sie auch einen Hinweis auf die Verteilung Ihrer Anlagen nach Ländern und Risikoeinstufungen.

Erwartete und tatsächliche Nettorenditen aller Quartale

  • Insgesamt liegt die durchschnittliche Nettorendite über alle Quartale hinweg bei 13,33% und siedelt sich damit leicht unter dem Zieldurchschnitt von 14,76% an.
  • Das beste Quartal 2015 war Q4 mit 13,01%, 2016 war es Q1 mit 15,87%.

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Estland

  • Betrachtet man die Gesamtrendite über alle Kreditratings hinweg, so war die tatsächliche Rendite in jedem Quartal höher als das Ziel, außer im Q2 2015.
  • Für Daten, die älter als 12 Monate sind, war das Quartal mit der besten Performance das erste Quartal 2016. „C“, „D“ und „E“ bewertete Kredite wurden mit einer Stückzahl von jeweils mehr als 200 ausgegeben.
  • In Estland wurden mit 2.886 Stück die meisten Kredite im Q3 2017 ausgegeben, der höchste Betrag wurde jedoch im Q2 2017 mit 6.091.449 €, verteilt auf 2.524 Kredite, verliehen.

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Finnland

  • Nur ein kleiner Teil der finnischen Kredite erreichen mehr als 200 Stück, zuletzt war dies in den „F“ & „HR“-Ratings im dritten Quartal 2017 zu sehen.
  • Die höchste tatsächliche Nettorendite der gesamten Zeit (über 12 Monate alt) wurde im ersten Quartal 2016 festgestellt.
  • Die tatsächliche Rendite für „B“-Kredite vom Q4 2016 beträgt -43,02%, allerdings sind die Daten aufgrund von weniger als 5 betreffenden Krediten stark verzerrt.
  • Im ersten, zweiten und dritten Quartal von 2017 wurden die bisher meisten mit „HR“ bewerteten Kredite ausgegeben.

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Spanien

  • Im 3. Quartal 2017 wurden in Spanien die meisten „HR“-Kredite vergeben.
  • Die höchste Gesamtrendite über 12 Monate wurde im 1. Quartal 2016 mit 23,08% erreicht.
  • Die höchste Anzahl Kredite wurde im Jahr 2017 mit 2.642 Stück vergeben. Dies entspricht Kreditprojekten im Wert von 17.446.768 € (ohne Berücksichtigung von Q4-Daten), 2013 waren es nur 61 Stück und 266.400 €.
  • Volatilität wird bei Kreditratings mit einer höheren erwarteten Ausfallrate erwartet, weshalb wir immer ein diversifiziertes Investmentportfolio empfehlen.

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Denken Sie daran, um Ihre Nettorendite zu maximieren, sollten Sie P2P-Kredite bei Bondora als langfristige Investition sehen und behandeln.